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Estrategias de Mercado
Comentario de Cierre
30-jun-2016
Lo relevante
● Dow Jones: 17,930 (+1.33%); S&P500: 2,099 (+1.36%); Nasdaq: 4,843 (+1.33%); Euro Stoxx 50: 2,865 (+1.15%); Nikkei 225: 15,576 (+0.06%)
● IPC: 45,966 (+1.1%); Mayores alzas: PE&OLES* (+7.8%), GMEXICOB (+3.93%), LABB (+3.71%); Mayores caídas: LALAB (-1.69%), GENTERA* (-1.16%), AMXL (-0.88%)
● USDMXN: 18.2681 (+1.18%); Máx. Intradía : 18.6624; Mínimo Intradía: 18.1754; FIX: 18.4646 (-0.49%)
● EURUSD: 1.1104 (+0.19%); USDJPY: 103.24 (-0.4%)
● UST 2A: 0.59% (-5pb); UST 5A: 1.01% (-5pb); UST 10A: 1.48% (-4pb); UST 30A: 2.29% (-3pb)
● MDic17: 4.33% (+11pb); MJun20: 5.29% (+0pb); MDic24: 5.8% (-3pb); MNov42: 6.48% (-6pb)
● Udi17: 1.1% (+3pb); Udi20: 2.22% (+1pb); Udi25: 2.77% (-4pb); Udi40: 3.39% (-5pb)
● WTI: $48.40/bl (-2.97%); Brent: $49.78/bl (-3.%), Mezcla mexicana: $41.51 (+4.64%) al 29-jun-16
● Banxico subió la tasa de referencia en 50pbs a 4.25%, en línea con nuestra expectativa pero rebasando el alza esperada por el consenso de 25pbs.
● Cabe destacar que Banxico reconoció que el balance de riesgos ha empeorado y que existen riesgos inflacionarios, entre los que destacan el aumento de los precios de las gasolinas, las finanzas públicas
y el traspaso de la depreciación del tipo de cambio. Por lo que el alza es una medida preventiva para evitar contaminación en el proceso de formación de precios.
● Mark Carney, gobernado del Banco Central de Inglaterra, señaló que en los próximos meses podrían disminuir la tasa de interés para proteger a la economía del shock del Brexit.
● Cemex Holdings Philippines, la subsidiaria de Cemex, fijó en 0.23 dólares el precio por acción para su oferta pública inicial, con lo que levantaría alrededor de 536 millones de dólares.
Mercados
RENTA VARIABLE
Bolsas Emergentes
Bolsas Desarrolladas
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
UKX_Reino Unido: 6,504
2.27%
AS51_Australia: 5,233
1.77%
FTSEMIB_Italia: 16,198
1.57%
SPX_EUA: 2,099
1.36%
NZSE_Nueva Zelanda: 1,305
1.32%
1.15%
SX5E_Euro Zona: 2,865
1.15%
KFX_Dinamarca: 958
OMX_Suecia: 1,324
1.07%
CAC_Francia: 4,237
1.00%
DAX_Alemania: 9,680
0.71%
0.52%
SMI_Suiza: 8,020
0.49%
OBX_Noruega: 541
SPTSX_Canadá: 14,050
0.10%
NKY_Japón: 15,576
0.06%
Las que más subieron y bajaron en el IPC
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
7.80%
3.93%
3.71%
3.48%
3.08%
-0.65%
-0.74%
-0.88%
-1.16%
-1.69%
-0.03%
-0.06%
-0.07%
-0.22%
-0.47%
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
HSI_Hong Kong: 20,794
1.75%
FSSTI_Singapur: 2,841
1.73%
MEXBOL_México: 45,966
1.10%
PX_República Checa: 817
1.08%
SENSEX_India: 27,000
0.97%
TWSE_Taiwán: 8,667
0.93%
SOFIX_Bulgaria: 456
0.90%
JCI_Indonesia: 5,017
0.73%
FBMKLCI_Malasia: 1,654
0.72%
IBOV_Brasil: 51,369
0.72%
KOSPI_Corea: 1,970
0.72%
JALSH_Sudáfrica: 52,218
0.63%
MERVAL_Argentina: 14,675
0.45%
IPSA_Chile: 3,996
0.44%
SET_Tailandia: 1,445
0.16%
COLCAP_Colombia: 1,314
0.15%
XU100_Turquía: 76,817
0.14%
IGBVL_Perú: 13,534
0.00%
PCOMP_Filipinas: 7,796
RTSI$_Rusia: 931
SHCOMP_China: 2,930
BUX_Hungría: 26,326
BET_Rumania: 6,473
FIBRAS
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
PE&OLES*: 435.52
GMEXICOB: 43.09
LABB: 18.74
CEMEXCPO: 11.30
GFREGIO: 105.34
ELEKTRA*: 255.67
ALSEA*: 69.52
AMXL: 11.22
GENTERA*: 32.51
LALAB: 40.12
2.67%
2.35%
1.29%
1.19%
0.75%
0.42%
0.39%
0.00%
-0.03%
-1.09%
FIBRAPL: 29.60
FINN13: 13.50
FSHOP13: 16.44
FIHO12: 14.44
TERRA13: 30.90
FIBRAMQ: 24.00
DANHOS13: 33.26
FMTY14: 12.74
FUNO11: 38.86
FIBRHD15: 10.00
MONEDAS & MERCANCIAS
Retorno Monedas Emergentes vs USD
Retorno Monedas G10 vs USD
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
0.38%
0.38%
0.37%
0.10%
0.09%
0.05%
-0.17%
-0.19%
Corona noruega: 8.36
Dólar neozelandés: 1.40
Franco suizo: .98
Dólar australiano: .75
Dólar canadiense: 1.29
Corona sueca: 8.45
Corona danesa: 6.70
Euro: 1.11
Yen japonés: 103.24
-0.40%
Libra esterlina: 1.33
-0.64%
Mercancias
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
3.66%
Soya: 1,153.25
-0.01%
2.65%
Plata: 18.78
0.29%
Oro: 1,322.94
0.22%
Trigo: 445.50
-0.08%
-0.16%
-0.17%
-2.97%
WTI Crudo: 48.40
-3.00%
Brent Crudo: 49.78
-3.24%
Maíz: 365.50
-0.19%
-0.19%
-0.35%
-0.40%
-0.41%
-0.51%
∆ % CIERRE vs. CIERRE PREVIO
Peso mexicano: 18.27
1.18%
Zloty polaco: 3.94
0.78%
Won surcoreano: 1,151.80
0.72%
Lira turca: 2.87
0.53%
Rand sudafricano: 14.74
0.38%
Real brasileño: 3.21
0.32%
Ringgit malayo: 4.03
0.29%
Forint húngaro: 284.26
0.26%
Rupia india: 67.53
0.24%
Dólar taiwanés: 32.26
0.15%
Dólar de Singapur: 1.35
0.10%
Nuevo sol peruano: 3.29
0.02%
Dólar de Hong Kong: 7.76
0.01%
Baht tailandés: 35.12
0.01%
Koruna checa: 24.37
Leu rumano: 4.07
Peso colombiano: 2,920.35
Yuan chino: 6.65
Lev búlgaro: 1.76
Peso chileno: 663.24
Rublo ruso: 63.94
Rupiah indonesia: 13,210.00
Peso filipino: 47.16
Peso argentino: 15.05
Estrategias de Mercado
Comentario de Cierre
30-jun-2016
RENTA FIJA
MBONOS
6.0
YTM (%)
5.0
3.83
4.28
4.13
4.39
4.36
4.41
4.82
4.33
4.98
5.29
5.21
5.45
5.60
5.74
5.80
6.20
6.04
5.89
6.32
6.42
6.47
6.44
6.48
15
10
4.0
5
3.0
-
∆ pb
7.0
2.0
-5
1.0
-
-10
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
30-jun-16
TIIE IRS
8.0
7.0
YTM (%)
6.0
5.0
4.61
4.47
4.11
4.82
4.71
5.01
5.36
5.21
5.55
20
6.94
6.72
6.50
6.30
6.08
5.80
15
10
4.0
5
3.0
∆ pb
●
-
2.0
-5
1.0
-
-10
3X1
6X1
9X1
13X1
26X1
39X1
52X1
65X1
91X1
130X1
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
195X1
260X1
390X1
30-jun-16
UDIBONOS
4.0
6
3.40
3.39
3.33
3.5
4
2.77
3.0
YTM (%)
156X1
2.5
2.42
2.22
1.97
2
2.0
∆ pb
28D
-
1.5
1.10
-2
1.0
-4
0.5
-
-6
Udi19
Udi20
Udi22
Udi25
Udi35
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
30-jun-16
5.20
5.0
4.06
4.0
3.0
2.0
0.95
1.40
1.85
2.12
2.55
2.65
3.08
2.79
3.44
2.95
4.04
4.27
4.24
4.33
4.27
-4
3.31
-6
-8
1.16
-10
0.43
-12
-
-14
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
30-jun-16
US TREASURY
2.5
2.29
0
-1
2.0
1.48
YTM (%)
-2
-2
1.29
1.5
1.01
1.0
0.59
-3
0.70
-4
0.5
-5
-
-6
2Y
3Y
5Y
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
7Y
10Y
30-jun-16
30Y
∆ pb
YTM (%)
Udi46
UMS (USD)
6.0
1.0
Udi40
∆ pb
Udi17
Estrategias de Mercado
Comentario de Cierre
30-jun-2016
RENTA FIJA INTERNACIONAL
Bono 10A, Moneda Local
14.0
10
12.12
9.22
10.0
5
8.83
7.52
8.0
6.08
4.0
5.90
-
4.47
6.0
3.01
1.98
1.47
2.0
-0.13
-0.22
0.18
1.26
1.16
Italia
España
∆ pb
YTM GENÉRICO %
12.0
-5
0.87
1.48
1.06
EUA
Canadá
-10
-2.0
Australia
Japón
Corea
Turquía
Sudáfrica Alemania
Francia
Portugal
Reino
Unido
∆ pb CIERRE vs. CIERRE PREVIO
CDS 5A
Japón
Corea
Turquía
Sudáfrica
Alemania
Francia
Italia
España
Portugal
Reino Unido
Brasil
Chile
Colombia
Perú
EUA
México
Calificación
S&P LP
Moneda Ext.
Brasil
Chile
Colombia
Perú
México
-15
30-jun-16
∆ pb CIERRE
Spread 30jun-16
A+u
AABB+u
BBBAAAu
AAu
BBB-u
BBB+
BB+u
AAAu
BB
AABBB
BBB+
AA+u
BBB+
Japón
0
Corea
0
Turquía
0
56
243
281
20
50
152
111
311
43
317
94
205
139
20
159
Sudáfrica
-1
Alemania
-1
6
Francia
Italia
-9
España
-7
Portugal
-13
Reino Unido
-2
-3
Brasil
-3
Chile
Colombia
-5
Perú
-5
0
-5
EUA
México
Reporte elaborado con información de Bloomberg, al 30-jun-16.
Dirección de Estrategias de Mercado
Dr. Guillermo J. Aboumrad
Director
[email protected]
+52 (55) 5209 2056
Nancy Juárez Negrete
Analista Sr. Macroeconomía
[email protected]
+52 (55) 5209 2149
Margarita Chamorro Cámara
Subdirectora
[email protected]
+52 (55) 5209 2151
Alfonso García Silva
Analista Sr. Renta Fija
[email protected]
+52 (55) 5209 2143
José Arnulfo Quintero Campas
Analista Sr. Renta Variable
[email protected]
+52 (55) 5209 2141
[email protected]
Anexo de Declaraciones
El contenido de este documento es de carácter estrictamente informativo y no constituye una oferta o recomendación de Casa de Bolsa Finamex S.A.B. de C.V. para comprar,
vender o suscribir ninguna clase de valores, o bien para la realización de operaciones específicas.
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Precios indicativos, con información de Bloomberg.